1inch DeFiアグリゲーター：クロスチェーン取引の完全ガイド

1inchは、DeFiの根本的な流動性断片化問題を解決する、分散型取引所アグリゲーターのリーディングカンパニーです。このプラットフォームは、数十の取引所をリアルタイムでスキャンし、最適なスワップレートを提供するとともに、MEV（最大抽出可能価値）攻撃からユーザーを保護し、スリッページを最小限に抑えます。

この成果が特筆すべき点は、1inchが週末のハッカソンプロジェクトからDeFiで最も信頼されるアグリゲーションインフラへと変貌を遂げた点です。現在、このプラットフォームは、クロスチェーン取引、モバイルウォレット機能、そしてブリッジレスな相互運用性をサポートする包括的なDeFiエコシステムとして機能しています。この技術は、セキュリティ上の課題に対処しています。 脆弱性 従来のブリッジング プロトコルを悩ませてきた問題です。

1inch は DeFi でどのような問題を解決しますか?

DeFi の流動性断片化問題を理解することで、1inch のような集約プロトコルが最適な実行を求めるトレーダーにとって不可欠なインフラストラクチャとなっている理由が説明できます。

分散型金融（DEX）は、数百もの個別の取引所や自動マーケットメーカーにまたがる深刻な流動性の分断に悩まされています。UniswapやSushiSwapといった個々のDEXはそれぞれ独立して運営されており、価格の非効率性と最適な取引体験を損ないます。

最良のレートを求めるトレーダーは、さまざまな課題に直面します。

• 数十のプラットフォームにわたって手動で価格をチェックする
• 異なるルートのガソリンコストを計算する
• MEV攻撃とフロントランニングの監視
• 変動の激しい市場におけるスリッページ許容度の管理
• サンドイッチ攻撃を避けるための取引タイミング

1inchは、複数の流動性ソースを同時に照会するPathfinderアルゴリズムによって、こうした摩擦を解消します。システムは、有利な状況に応じて取引を複数の取引所に自動的に分割し、ユーザーが最適な執行を受けられるようにします。

プラットフォームのMEV保護は、プライベートルーティングと高度な注文管理を通じて、フロントランニング攻撃からユーザーを保護します。これにより、従来のDEXインターフェースと比較して、エンドユーザーにとってより高い価値が確保されます。

クロスチェーン取引は、従来のブリッジプロトコルを通じてさらなる複雑さをもたらし、資金をスマートコントラクトのリスクにさらします。1inch のネイティブ クロスチェーン スワップは、これらの依存関係を排除し、異なるブロックチェーン ネットワーク間での安全な直接取引を可能にします。

1inch はどのように始まり、進化したのでしょうか?

ハッカソン プロジェクトから DeFi インフラストラクチャへの進化は、持続的なイノベーションと市場適応を示しています。

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1inchの物語は、19年2019月XNUMX日に開催されたETHGlobalのニューヨークハッカソンで始まりました。開発者たちは セルゲイ・クンツ 　 アントン・ブコフ わずか1時間で「36split」と呼ばれるDEXアグリゲーターのプロトタイプを構築しました。この開発は、複数のDEX間で取引を分割することで優れたスワップレートを実現し、ハッカソンで優勝しました。

チームは1inchを公式にローンチした。 Ethereum 2019年後半には、Pathfinderルーティングアルゴリズムを搭載したプラットフォームがリリースされました。このプラットフォームは、2020年のDeFiサマーシーズン中に急速に普及しました。ユーザーは、単一のDEX取引と比較して大幅なコスト削減を実現しました。プロトコルがより多くの流動性源を統合するにつれて、取引量は毎週数千ドルから数百万ドルへと増加しました。

初期の成長とトークンのローンチ

2020年1月は、XNUMXINCHトークンとコミュニティエアドロップのローンチという重要な節目を迎えました。この配布は、スナップショット日までのインタラクション履歴に基づいて初期ユーザーに報酬を与えました。このアプローチは、同時期に多くの競合プロトコルを悩ませたベンチャーキャピタルによるダンピングを回避しながら、分散型ガバナンスをブートストラップすることができました。 空中投下 DeFi で最も成功したガバナンス トークンのリリースの 1 つになりました。

組織的な認知と拡大

2021年は爆発的な成長と機関投資家からの認知をもたらした。175億XNUMX万ドルの Bシリーズの資金援助 Amber Group、Jane Street、VanEckが率いるこの企業は、企業価値を2億ドル以上に押し上げました。チームは複数のブロックチェーンに展開し、BNB ChainとPolygonでローンチすることで、様々なユーザー層とガスコストの好みに対応しました。

1inch DAOは2021年XNUMX月に正式にローンチされ、ガバナンスの権限がトークン保有者に移譲されました。この移行により、プロトコルはスタートアップからコミュニティ主導のインフラへと進化しました。DAOメンバーは現在、手数料体系、新しいチェーン統合、プロトコルのアップグレードについて投票権を持っています。

近年は技術革新とユーザーエクスペリエンスの向上に注力しています。2022年にはFusionモードを導入し、リゾルバネットワークを介したガスフリーのスワップを実現しました。これにより、DeFiにおけるユーザー間の最大の摩擦点の一つが解消されました。2023年には、1inchウォレットとポートフォリオトラッカーが導入され、プラットフォームは純粋なアグリゲーターから、一般ユーザーとプロフェッショナルの両方にサービスを提供する包括的なDeFiスイートへと変貌を遂げました。

これらの開発により、1inch はクロスチェーン相互運用性における次の大きな進歩を遂げ、さらに高度な技術ソリューションの基盤が整いました。

1inch のテクノロジーはどのように機能しますか?

1inch の技術アーキテクチャを把握すると、手動の DEX 選択や単一ソースの取引と比較して、プラットフォームがいかに優れた取引結果をもたらすかがわかります。

プラットフォームの技術アーキテクチャは、複数のプロトコルとアルゴリズムを組み合わせて、最適な取引実行を実現します。

1inchは、独立した取引所ではなく、メタアグリゲーターとして運営されています。ユーザーがスワップを開始すると、Aggregation Protocolは複数のDEXに同時にクエリを送信します。Pathfinderアルゴリズムは、グラフ理論を用いて流動性プールをネットワークノードとしてモデル化し、最適なルーティングを決定します。このアルゴリズムは、任意の取引における最短経路を計算します。

ルートの最適化

システムは、プールの深さ、ガスコスト、スリッページ許容度、MEVリスクなど、複数の変数を考慮して最適なルートを決定します。取引執行には、複数の取引所への高度な注文分割が含まれることがよくあります。10,000ドルのUSDCからETHへのスワップは、60%をUniswap V3、30%をCurve、10%をBalancerにルーティングする可能性があります。これにより、単一のソースでは提供できない優れたレートが実現されます。アルゴリズムは市場状況の変化に応じてリアルタイムでルートを再計算し、ボラティリティの高い時期でも最適な執行を保証します。

ガス最適化とMEV保護

このプラットフォームは、コストを削減し、ユーザーを価値抽出攻撃から保護するために、複数の層の保護を実装しています。

ガス料金の削減

ガス最適化もまた、技術的な成果の一つです。このプロトコルは、リゾルバとバッチ処理によるガスフリー実行を実現するFusionモードを採用し、トランザクションコストを削減します。また、複数のスワップを可能な限り単一のトランザクションに統合する効率的なルーティングによって、スマートコントラクト間のやり取りを最小限に抑えます。

MEV攻撃防止

MEV保護は、プライベートメモリプールルーティングとサンドイッチ攻撃の防止によって実現されます。システムは潜在的なフロントランニング攻撃を検知し、取引を保護されたプールにリダイレクトします。これにより、パブリックメモリプールで一般的に発生する価値抽出からユーザーを保護します。

トレーダーにとって、これは、機会を狙うボットやマイナーに価値を失うのではなく、各スワップからより多くの価値を維持することを意味します。

クロスチェーン機能は、従来のブリッジではなく、リゾルバネットワークに依存しています。リゾルバはデジタルエスクローエージェントのように機能し、異なるブロックチェーン間のアトミックスワップを促進します。ユーザーのトークンがソースチェーンでロックされている間、リゾルバは宛先チェーンに流動性を提供します。これにより、ブリッジプロトコルに伴う保管リスクが排除されます。

ユーザーにとって、これは DeFi エコシステムに数十億ドルの損失をもたらしたブリッジの脆弱性のない、安全なクロスチェーン取引を意味します。

1inch はどのような製品と機能を提供していますか?

1inch の製品スイートを調べることで、ユーザーは、基本的なスワップから高度なポートフォリオ管理まで、特定の DeFi ニーズに最適なツールを特定できます。

1inch は、基本的な集約を超えて、さまざまなユーザーのニーズに応える包括的な DeFi ツール スイートを開発しました。

• クロスチェーンスワップにより、複数のネットワーク間で直接取引が可能になる
• フュージョンモードはリゾルバの競争を通じてガスフリーのトランザクションを提供する
• 統合ポートフォリオ管理機能を備えたモバイルウォレット
• 主要なDeFiプラットフォーム間の統合を可能にする開発者API
• DeFiと従来の決済をつなぐ物理カードと仮想カード
• 制限や部分約定を含む高度な注文タイプ

このエコシステム アプローチにより、1inch は単純なアグリゲーターからフルサービスの DeFi プラットフォームへと進化します。

クロスチェーンスワップとフュージョンモード

このプラットフォームのクロスチェーン機能は、DeFi の相互運用性における大きな進歩を示しており、さまざまなユーザーのニーズに合わせて複数の実行モードを提供します。

クロスチェーン機能

クロスチェーンスワップは、Ethereum、Solana、Polygonなどのサポートされているネットワーク間で直接取引を可能にします。 アービトラム、楽観主義、そして 雪崩。 最近 サンルーム 統合によりシームレスに EVMSolanaとの取引。これはブリッジレスな相互運用性において業界初となります。

主な技術的利点は次のとおりです。

• 原子力和解: 取引は完全に実行されるか、完全に失敗し、部分的な損失を防ぎます
• ブリッジ依存関係なし: 中間保管なしのチェーン間直接スワップ
• リゾルバ競争: 複数の当事者が最良の執行率を提供するために競争する
• MEV保護: クロスチェーン取引は、シングルチェーンスワップと同じフロントランニング保護の恩恵を受ける

融合モードの利点

フュージョンモードは、取引を執行するために競争するリゾルバーのネットワークを通じて、ユーザーに完全にガスフリーの取引を提供します。ユーザーはリゾルバーが実行する注文を送信することで、すべてのガスコストを負担し、手数料を獲得しながら、より優れた執行を実現します。このシステムは、ユーザーのガス手数料を完全に削減すると同時に、リゾルバーオペレーターに持続可能なインセンティブをもたらします。リゾルバーは裁定取引の機会を活用して利益を生み出し、その利益はユニコーンパワーを委任したユーザーに報酬として分配されます（詳細はトークノミクスのセクションをご覧ください）。

MEV保護はすべてのスワップタイプに標準装備されています。プラットフォームのサンドイッチ攻撃防止とプライベートルーティングにより、直接DEXインターフェースと比較して、トレーダーにとってより高い価値が確保されます。

モバイルウォレットの機能

1inch モバイル アプリケーションは、初心者と上級ユーザーの両方に対応し、ユーザーフレンドリーなインターフェースを通じて包括的な DeFi アクセスを提供します。

コアウォレット機能

モバイル ウォレット アプリは、包括的な DeFi 機能を備え、iOS と Android をサポートしています。

• 複数のチェーンにわたって資産を保管し、スワップを実行する
• 統合されたWeb3ブラウザでdAppsに接続
• 詳細な分析と追跡でポートフォリオを管理する
• セキュリティ強化のためのハードウェアウォレット統合
• QRコードと共有可能なリンク経由の支払いリクエスト

この機能は、DeFi の複雑さと主流の使いやすさの間のギャップを埋め、暗号通貨の支払いを従来の支払いアプリと同じくらい簡単にします。

ポートフォリオ管理

ポートフォリオトラッカーは、対応しているすべてのチェーンの保有資産を詳細な分析情報とともに集約します。ユーザーは、複数のインターフェースを切り替えることなく、パフォーマンスの監視、取引履歴の追跡、資産配分の分析を行うことができます。

1インチカードと現実世界の統合

物理カードと仮想カードは、 分散型ファイナンス 保有資産と従来の商取引アプリケーション。

カード統合

物理および仮想通貨カードは、DeFi保有資産の直接的な支払いを可能にします。これらのカードはオンラインと対面の両方での購入をサポートし、分散型資産と従来の決済インフラを橋渡しします。

1inchエコシステムとのカード統合により、対応トークンから法定通貨への自動変換が販売時点で可能になります。これにより、DeFi資産管理のメリットを維持しながら、手動変換の手間が省けます。

開発者統合ツール

1inch開発者ポータル portal.1inch.dev 統合のための包括的なAPIを提供しています。主要なDeFiプラットフォームは、スワップ機能の実現に1inchインフラストラクチャを利用しています。

主要な開発者リソースは次のとおりです。

• 複数のプログラミング言語で SDK が利用可能
• 基本的なスワップから高度なルーティングまでを網羅したドキュメント
• 信頼性の高いサービスのためのレート制限と認証
• 専用サポート付きのエンタープライズパートナーシップ
• 機関ユーザー向けのAPIアクセスの強化

これらのツールにより、開発者は技術的な洗練性を維持しながら、DeFi アプリケーションを迅速に構築できるようになります。

1inch の技術アーキテクチャを動かすものは何ですか?

プロトコルのインフラストラクチャは、集約およびルーティング機能を提供するために連携して動作する複数の相互接続されたスマート コントラクト システムで構成されています。

パスファインダーアルゴリズムの仕組み

Aggregation Protocol は 1inch のコア インフラストラクチャであり、高度なルーティング アルゴリズムを実装して、複数のブロックチェーン ネットワークにわたって最適な取引実行を実現します。

スマートコントラクトインフラストラクチャ

このシステムは、 パスファインダー サポートされている各ブロックチェーンに展開されたスマートコントラクトを通じて、ルーティングアルゴリズムが実行されます。これらのコントラクトは、ローカルDEXおよび自動マーケットメーカーとのリアルタイム接続を維持します。

流動性源の統合

このシステムは、DeFiエコシステム全体にわたる複数の流動性源に接続します。標準的な取引ペアは、Uniswap V2/V3やSushiSwapなどの定額AMM（Accounted-Product Mapping）を介して流通します。効率的なステーブルコイン取引のために、このプラットフォームはCurve FinanceとBeltの専用プールを活用しています。資本効率は、Uniswap V3やAlgebraなどの集中型流動性源を通じて最大化されます。

1inchは、従来のAMMに加え、dYdXやSerumなどのオーダーブック型DEXと統合することで、より深い情報を提供します。MEV保護を備えたプライベートプールがこの包括的なソースネットワークを完成させ、利用可能なあらゆる流動性タイプにおける最適なルーティングを実現します。

グラフ理論と経路計算

Pathfinderは高度なグラフ理論を使用してこれらの流動性ネットワークをモデル化し、本質的には「GPSシステム暗号通貨取引のための「」。各プールは、潜在的な取引を表すエッジを持つノードになります。このアルゴリズムは、複数の要素を考慮して最適なパスを計算します。 ガス代, 滑り許容度, 利用可能な流動性の深さ、そして現在 ネットワークの輻輳 すべてがルーティングの決定に影響します。

ルート最適化は動的計画法を用いて行われます。システムは数百万通りの組み合わせを迅速に評価し、取引を複数の取引所に分割することで、単一ソースルーティングよりも優れた執行が可能かどうかを判断します。トレーダーにとって、これは数十ものプラットフォームを手動で比較検討する必要なく、より良い価格とより低いコストを意味します。

スマートコントラクトアーキテクチャ

プロトコルのスマート コントラクト システムは、基本的なスワップを超えた高度な取引機能を可能にし、従来の金融機能を DeFi インフラストラクチャに組み込みます。

注文管理

指値注文プロトコルは、単純な成行注文を超えた条件付き取引を可能にします。ユーザーは特定の価格目標や部分約定の設定が可能で、時間ベースの執行パラメータも設定できます。 スマート契約 市場状況がユーザーの仕様を満たした場合、注文を自動的に執行します。これにより、DEXアグリゲーターフレームワーク内で従来の取引機能が提供されます。

注文管理には、キャンセル機能と部分約定処理が含まれます。ユーザーは、自動執行のメリットを損なうことなく、注文を完全にコントロールできます。このシステムは、DeFiの柔軟性と従来の金融注文タイプとの間のギャップを埋めます。

流動性プロトコルとセキュリティ

1inch流動性プロトコルは、高度なMEV保護を備えた自動マーケットメーカーとして機能します。従来のAMMとは異なり、フロントランニング攻撃を防ぐために時間加重平均価格設定（TWAP）を実装しています。

流動性プロバイダーは、洗練されたリバランスアルゴリズムの活用により変動損失の削減による恩恵を受けながら、手数料を獲得します。このシステムは、変動の激しい市場環境においても価格の安定性を維持しながら、資本効率を最適化します。

包括的なセキュリティ対策には以下が含まれます。

• PeckShield、Certik、ConsenSys Diligenceなどの大手企業による監査
• 重大な脆弱性に対して最大1万ドルを提供するバグ報奨金プログラム
• マルチ署名ガバナンス制御により単一障害点を防止
• 複数回の監査ラウンド スマートコントラクトコードと経済モデルをカバー
• 継続的な脅威防御のためのホワイトハットセキュリティ研究インセンティブ

資本配分戦略は、市場の状況に基づいてプールのパラメータを自動的に調整し、一貫した流動性の可用性を確保しながら収益を最大化します。

1inchトークノミクスはどのように機能するのか?

1INCHを理解する トークンミクス ガバナンスへの参加、ステーキング報酬、またはエコシステム内での長期保有戦略を検討している人にとっては非常に重要です。

1INCHトークンは、プロトコルエコシステムにおいて複数の機能を果たします。トークン保有者は1INCHをステークすることで、「ユニコーンパワー」を獲得し、プロトコル提案やパラメータ変更への投票権を獲得します。このシステムには、ガバナンス権、プロトコルパラメータ制御、財務管理、そして重要なセキュリティ決定のための緊急権限が含まれます。

ステーキング期間は1ヶ月から2年までです。コミットメント期間が長いほど、投票権の重みが増します。この時間加重システムは、短期的な投機よりも長期的な思考を奨励します。即時のガバナンス機能により、時間的制約のある変更に対して迅速なパラメータ調整が可能です。

重要なユーティリティは委任です。ユニコーンパワーは、投票だけでなく、報酬を得るためにリゾルバーに委任することができます。委任は一度に10人のリゾルバーに行われ、報酬はブロックごとに発生し、いつでも請求可能です（報酬は追加のユニコーンパワーのために再ステークできます）。リゾルバーは、委任されたユニコーンパワーに比例して、裁定取引による利益（スワップごとの「正のデルタ」）から報酬を分配します。推定APRは変動し、委任者が増えるにつれて減少するため、ガバナンスを超えたステーキングの主なインセンティブとなります。残りのロック期間が合計時間のXNUMX%を超える場合、早期のステーキング解除は可能ですが、ペナルティが課せられます。

トークン配布モデル

初期配布では、長期的なプロトコルの持続可能性を確保するために、複数のステークホルダー カテゴリにトークンが割り当てられました。

• コミュニティインセンティブ: 30% -- 流動性マイニングとコミュニティ報酬に割り当てられ、採用とネットワークセキュリティの強化を図る
• コアコントリビューター: 22.5% -- チームと将来の従業員、そして長期的な開発のために確保
• ネットワーク成長ファンド: 14.5% -- 助成金、開発者インセンティブ、研究、エコシステムの拡大（パートナーシップや統合など）に使用されます。
• 支援者2: 12.2% -- 後期ラウンドの投資家に対する追加割り当て。
• 少額の支援者: 2.3% -- 初期の流動性プロバイダー（Mooniswapなど）と小規模なサポーター専用

1inch のガバナンスと DAO はどのように機能しますか?

コミュニティ ガバナンスは、トークン所有者にプロトコルの開発とリソースの割り当てを制御できる分散型自律組織を通じて機能します。

ガバナンス構造

1inch DAOは2021年XNUMX月にローンチされ、プロトコル開発と財務管理におけるコミュニティガバナンスを確立しました。トークン保有者は、民主的な投票プロセスを通じてプロトコルのあらゆる側面を管理します。これは、利害関係者が共同でプラットフォームの方向性を決定するデジタル協同組合のようなものと考えてください。

ガバナンスに参加するには、1INCHトークンをステーキングしてユニコーンパワーを獲得する必要があります。投票権の重みは、トークンの数量とステーキング期間の両方によって決定されます。これにより、短期的な投機よりも長期的なコミットメントが促進されます。

委任の仕組み

ユニコーンパワーのリゾルバーへの委任は、参加メカニズムの中核です。投票に加え、ステーカーは委任を行うことで、Fusionモードスワップの裁定取引による利益を資金とするリゾルバーの運用から報酬を獲得します。これにより、ガバナンスとエコシステム運用が結びつきます。リゾルバーは（TRM LabsのスクリーニングやKYC/KYBなどのプロセスを通じて）検証され、委任をめぐって競争する必要があるためです。

提案プロセス

提案の提出には、スパム行為を防ぎつつ、コミュニティの正当な意見が確実に反映されるよう、最低限のトークン数を設定する必要があります。投票前には議論期間を設け、提案された変更を徹底的に検討できるようにします。トークン保有者にとっては、受動的な投資ではなく、機能、手数料、そして戦略的な決定に対して真の影響力を持つことを意味します。

即時ガバナンス機能により、セキュリティアップデートや市場状況への対応など、時間的制約のあるタスクにおいて迅速な意思決定が可能になります。これらの迅速な手続きにより、プロトコルのセキュリティを維持しながら、民主的な監視体制を維持できます。

DAO財務とコミュニティ監視

DAOの財務は、プロトコル手数料とトークン割り当てから資金を受け取ります。コミュニティの提案によって、支出の優先順位が決定されます。これには以下が含まれます。

• 生態系開発と研究プロジェクトを支援する助成金プログラム
• 戦略的コラボレーションと統合のためのパートナーシップ資金
• トークン保有者が民主的な投票を通じて選択した開発イニシアチブ
• セキュリティ監査とバグ報奨金プログラムの資金

申請プロセスは、品質基準を維持しながら公平な配分を確保します。パートナーシップの決定には、財務リソースやプロトコルの変更を必要とする戦略的関係について、コミュニティによる評価が行われます。

定期的なコミュニティコールは、正式な投票の前に議論の場を提供します。これらのセッションにより、関係者は視点を共有し、複雑な問題について合意を形成することができます。

ワーキンググループは、セキュリティ、マーケティング、技術開発といった特定の分野に焦点を当てています。これらの専門委員会は、コミュニティ全体の意思決定に役立つ専門的な分析を提供します。

ガバナンスの進化は、意思決定プロセスの改善に向けたコミュニティからの提案を通じて継続されます。DAOは民主的な投票を通じて独自の運用手順を変更できます。

1inch を定義するエコシステムとパートナーシップは何ですか?

戦略的な関係と統合により、1inch の機能が拡張され、集約テクノロジーへのアクセスが拡大します。

1inchエコシステムは、主要プラットフォームおよびインフラプロバイダーとの戦略的パートナーシップを通じて、数百万人のユーザーにサービスを提供する広範な流動性源を網羅しています。主要プラットフォームとの統合により、1inchのDeFiエコシステム全体へのリーチが拡大しています。

• MetaMask 統合: 数百万のブラウザウォレットユーザーが直接スワップにアクセス
• Trust Walletとのパートナーシップ: スマートフォンファーストのユーザー向けのモバイルDeFi機能
• Revolutとのコラボレーション: 伝統的なフィンテックの橋渡しで銀行顧客に暗号通貨を提供
• ハードウェアウォレットのサポート: 機関レベルのセキュリティを実現する台帳統合
• 交換パートナーシップ: プラットフォーム間のスワップ機能を強化する API 統合

これらのパートナーシップは、世界中で合計100億人以上のユーザーにサービスを提供しています。1inchのアグリゲーション技術は、ネイティブインターフェースの枠をはるかに超えて拡張されています。

セキュリティパートナーシップ

1inch のセキュリティ パートナーシップは、複数の管轄区域にわたる規制遵守を確保しながら、詐欺や違法行為に対する重要な防御層を形成します。

TRM Labsとビーコンネットワークの統合

2025年1月にTRM Labsと提携し、暗号資産犯罪をリアルタイムで検知する分散型アラートシステム「Beacon Network」を統合します。この連携により、XNUMXinchは集約プロトコル全体の取引を監視し、マネーロンダリング、詐欺、または制裁対象団体に関連するパターンを、ユーザーに影響を与える前に特定できるようになります。

この統合により、AI駆動型モデルによるリアルタイム監視が実現し、オンチェーンデータを分析して、ウォレットの異常な動作や既知の不正アドレスへのリンクといった危険信号を検出します。分散型アラートシステムにより、参加プロトコルはユーザーのプライバシーを侵害することなく、匿名化された脅威情報を共有できます。

トレーダーにとって、これは1inchアプリにおけるトークン警告の強化に繋がり、潜在的にリスクのある資産や取引相手に関するアラートも表示されます。同様のシステムにより、DeFiプラットフォーム全体で数百万件もの不正取引がブロックされています。

規制コンプライアンスフレームワーク

次のような企業との提携 TRMラボ 1inchは、分散化の原則を堅持しながら、複雑なグローバル規制にも対応できます。これらの連携により、EUのMiCAフレームワークや米国SECのガイドラインなど、複数の法域における規制を遵守するためのAMLおよび制裁対策ツールが提供されます。

制裁 スクリーニング TRM Labs経由のコンプライアンスフレームワークは、OFAC（米国金融サービス委員会）の認可を受けたアドレスへの不用意な露出を防止します。これは、資金が管轄区域間でシームレスに移動するクロスチェーンスワップにおいて特に重要です。CircleとTetherの公開ブロックリストを含むこのコンプライアンスフレームワークは、従来の金融機関との統合を促進し、DeFiと主流の金融システムの橋渡しを実現します。

開発者エコシステムとイノベーション

20以上のプロジェクトが1inch APIを統合し、スワップ機能を強化しています。これらの統合により、1inchのリーチが拡大するとともに、開発者に実績のあるアグリゲーション技術が提供されます。

ハッカソンのスポンサーシップや開発者イベントは、エコシステム内のイノベーションを促進します。ETHGlobalパートナーシップのようなプログラムは、新たなユースケースや統合の機会を特定します。

教育的な取り組みとドキュメントが開発者の導入をサポートします。包括的なガイドとサンプルにより、高度な技術を維持しながら統合の障壁を軽減します。

1inch は競合他社と比べてどうですか?

1inch を他の選択肢と比較することで、ガス効率、クロスチェーン機能、ユーザー エクスペリエンスのいずれを優先するかにかかわらず、ユーザーは自分の取引スタイルに適したアグリゲーターを選択できます。

DEX アグリゲーター市場には、流動性の断片化と取引の最適化の課題を解決するためにさまざまなアプローチを採用している複数の競合企業が存在します。

直接アグリゲーター比較

0xプロトコル 高度な注文タイプと機関投資家レベルの機能を備えたプロフェッショナルグレードのアグリゲーションサービスを提供しています。しかし、独立したテストでは、1inchがプライベートルーティング機能を通じて優れたガス最適化とMEV保護を提供することが示されています。0xは、直接的なユーザーインターフェースではなく、他のプラットフォームとのAPI統合に重点を置いています。

パラスワップ 欧州市場では、同様の集約機能を持つ1inchが直接競合しています。このプラットフォームは、ローカライズされたインターフェースとコンプライアンス機能を通じて、地域ユーザーに優れたサービスを提供しています。しかし、XNUMXinchのような包括的なクロスチェーン機能は備えておらず、アジアおよびアメリカ市場での存在感は限定的です。

抹茶 洗練されたユーザー インターフェイスを提供しますが、取引の実行については基盤となる 0x インフラストラクチャに完全に依存しています。1inch の統合アプローチにより、ルートの最適化から MEV 保護の実装まで、完全なユーザー エクスペリエンスをより細かく制御できます。

オープンオーシャン 40以上のチェーン（EVMとSolanaを含む）の流動性を集約し、パーペチュアル、トークン化された株式、Pendleなどのパートナーを介した利回りツールなどの機能を備えています。1inchと同様に無料で利用できますが、より幅広い層に対応するためにCeFiソースも含まれています。両プラットフォームとも包括的なクロスチェーン・アグリゲーションを提供していますが、MEV保護へのアプローチとブリッジフリーの執行手法は異なります。

シングルDEXプラットフォーム

Uniswap アグリゲーターではなく単一のDEXとして運営されているため、ユーザーは単一の流動性ソースしか利用できません。Uniswapは主要通貨ペアの流動性が高いのに対し、1inchはマルチソースルーティングを通じてより良いレートを提供しています。SushiSwapは競争力のあるレートを提供していますが、アグリゲーション機能がありません。ユーザーはプラットフォーム間で価格を手動で比較する必要がありますが、1inchはこのプロセスを自動化しています。

曲線 専門にする stablecoin 同種資産に対して優位なレートで取引されています。しかし、1inchはCurveの流動性を、より広範なルーティング戦略に組み込んでいます。これにより、ユーザーはCurveのメリットに加え、さらなる最適化の機会を享受できます。

ブリッジレス・クロスチェーン取引は、1inchの最大の競争優位性です。従来のソリューションでは、ユーザーはブリッジリスクに晒され、年間数十億ドルの損失が発生していました。Fusionモードと効率的なルーティングによるガスフリーの取引実行は、目に見えるコスト削減をもたらします。独立したテストでは、直接DEXを使用する場合と比較して優れたパフォーマンスが実証されています。MEV保護は、他のプラットフォームで発生する価値抽出からユーザーを保護します。この保護により、保護されていない取引所と比較して、エンドユーザーにとってより多くの価値が確保されます。

1inch が直面する課題とリスクは何ですか?

潜在的なリスクを評価することで、ユーザーと投資家は、より広範な DeFi 環境の課題を理解しながら、プロトコルの使用とトークンの保有について情報に基づいた決定を下すことができます。

すべての DeFi プロトコルと同様に、1inch は、運用、ユーザーの採用、長期的な持続可能性に影響を及ぼす可能性のあるさまざまなカテゴリのリスクに直面しています。

技術的および規制上のリスク

複雑なマルチチェーンアーキテクチャは、シングルチェーンの代替手段と比較して攻撃対象領域を拡大します。コンポーネントが増えるということは、潜在的な障害点が増えることを意味します。外部のDEXプロトコルへの依存は、集約機能に影響を与える可能性のあるシステム的な脆弱性を生み出します。Uniswapなどの主要な流動性ソースに問題が発生した場合、1inchの有効性は低下する可能性があります。

リゾルバネットワークのセキュリティは、暗号による保証ではなく経済的インセンティブに依存しています。これにより、潜在的な障害点が生じます。しかしながら、この経済モデルは実用上、堅牢であることが証明されています。

規制の不確実性は、すべてのDeFiプロトコルに影響を及ぼします。当局がマルチブロックチェーンフレームワークを開発するにつれ、クロスチェーン機能は精査される可能性があります。管轄区域によってDeFi規制へのアプローチが異なるため、コンプライアンス上の課題が生じています。トークンの分類に関する不確実性は、ガバナンス、実用性、そして様々な市場における取引所へのアクセスに影響を及ぼす可能性があります。

ユーザーと投資家にとって、これらのリスクは、多様化と進化する規制環境の理解の重要性を浮き彫りにしています。

機関投資家の取引に優れた流動性を提供する中央集権型取引所との競争は、継続的な課題となっています。新たなアグリゲーション技術は、時間の経過とともに技術的優位性を損なう可能性があります。弱気相場の長期化は、DeFi全体の活動を減少させ、プロトコルの収益と開発資金の供給能力に影響を与えます。

最近のどのような開発が 1inch の将来を形作るのでしょうか?

1inch の最新のイノベーションを追跡することで、プロトコルの戦略的方向性と、ユーザー、開発者、トークン保有者にとっての潜在的な機会についての洞察が得られます。

現在のイノベーションと戦略的取り組みにより、プロトコルは継続的な成長と進化する DeFi 市場の状況への適応が可能になります。

Solana統合のメリット

8月の2025 ソラナ統合 これは重要な技術的マイルストーンです。従来のブリッジプロトコルを使用せずに、EVMからSolanaへの直接スワップが可能になります。この機能は、DeFiにおける最も差し迫ったインフラ課題の1つに対処します。ネイティブのクロスチェーン機能により、複数のブロックチェーンを運用するユーザーの複雑さとコストが軽減されます。XNUMXinchがブリッジレスソリューションの開発を継続するにつれて、この技術は他のネットワークにも拡大する可能性があります。

Solanaの400ミリ秒ブロック生成時間によるパフォーマンス向上により、Ethereumの12秒ブロック生成時間と比較して、より高速な実行が可能になります。ユーザーは待ち時間の短縮とユーザーエクスペリエンスの向上を享受できます。モバイルとアクセシビリティの改善により、インターフェースの改善と追加機能により、DeFiへのアクセスが向上します。モバイルへの注力は、暗号通貨取引におけるスマートフォンの普及拡大を反映しています。

モバイルプラットフォームの進化

QRコードと共有可能なリンクを介した決済機能は、DeFiの複雑さと一般的なユーザビリティへの期待を橋渡しします。これらの機能は、技術系ユーザーだけでなく、より幅広い暗号通貨の普及を支援します。カード統合により、DeFi保有資産からの直接支払いが可能になり、分散型資産と従来の決済インフラが連携します。この機能は、日常の買い物に暗号通貨を使用する際の実際的な課題に対処します。

プロトコル手数料によるDAOの資金増加は、エコシステム開発のための持続可能な資金源となります。これらのリソースをコミュニティが管理することで、企業目標ではなくユーザーの優先事項との整合性が確保されます。トークン保有者がプロトコルの意思決定に積極的に関与するようになるにつれて、ガバナンスへの参加も増加します。積極的な参加は、分散型ガバナンスを強化し、意思決定の質を向上させます。コミュニティイベントやパートナーシップは、他のプロジェクトや開発者とのコラボレーションを通じて、エコシステムの成長を促進します。

結論

1inchは、技術革新、ユーザー重視の設計、そしてコミュニティガバナンスを通じて、業界をリードするDeFiアグリゲーターとしての地位を確立しました。このプロトコルは、分散型インフラストラクチャが複数のブロックチェーンネットワークにまたがる何百万人ものユーザーにサービスを提供しながら、現実の課題を解決できることを実証しています。

シンプルなアグリゲーターから包括的なDeFiエコシステムへとプラットフォームが進化したことは、分散型金融（DeFi）の成熟度が高まっていることを反映しています。ブリッジレス・クロスチェーン取引、MEV保護、ガスフリー執行は、投機取引にとどまらない具体的なメリットをもたらします。

分散型金融（DeFi）が発展を続ける中、1inchは効率性、セキュリティ、そしてユーザーエクスペリエンスに注力することで、持続的な成長を実現しています。このプラットフォームは、より良いレートを求めるトレーダー、DeFiアプリケーションを構築する開発者、そして分散型流動性への確実なアクセスを求める機関投資家にサービスを提供しています。

1inchの公式ウェブサイトをご覧ください ウェブサイト 詳細については、 @1インチ 最新情報についてはXをご覧ください。

ソース：

• 1inchメインウェブサイト
• 1inch 開発者ポータル
• 1インチドキュメント
• 1インチDAO
• 1インチブログ
• 1inch公式Xアカウント
• CoinMarketCap
• CryptoRank.io